[صفحه اصلی ]   [Archive] [ English ]  
:: صفحه اصلي :: درباره نشريه :: آخرين شماره :: جستجو :: ثبت نام :: ارسال مقاله ::
بخش‌های اصلی
صفحه اصلی::
اطلاعات نشریه::
آرشیو مجله و مقالات::
برای نویسندگان::
برای داوران::
تماس با ما::
اطلاعات آماری نشریه::
::
بانک ها و نمایه نامه ها

 
..
انجمن علمی اقتصاد اسلامی ایران

..
شبکه های اجتماعی




 
..
سامانه مشابهت یاب
 

 
..
:: دوره 28، شماره 93 - ( فصلنامه پژوهش ها و سیاست های اقتصادی 1399 ) ::
جلد 28 شماره 93 صفحات 232-203 برگشت به فهرست نسخه ها
تاثیر نوسانات بازارهای دارایی بر بی ثباتی مالی در اقتصاد ایران : رهیافت مارکوف سویچینگ موجک بنیان
پگاه زارعی ، امیر منصور طهرانچیان* ، اسماعیل ابونوری ، وحید تقی نژاد عمران
دانشگاه مازندران ، m.tehranchian@umz.ac.ir
چکیده:   (3484 مشاهده)
در این پژوهش تاثیر نوسانات بازارهای دارایی (نرخ ارز، قیمت نفت و شاخص بازار سهام) بر شاخص بی ­ثباتی مالی با استفاده از الگوی چرخشی مارکف طی دوره زمانی 1397-1388 به صورت ماهانه  بررسی شده است. برای استخراج نوسانات نرخ ارز، قیمت نفت و شاخص بازار سهام از الگوی تبدیل موجک استفاده شده است. نتایج پژوهش نشان می­دهد تاثیر نوسانات نرخ ارز در رژیم­های مختلف و دوره ­های زمانی گوناگون متفاوت است به­ گونه ­ای که در کوتاه ­مدت نوسانات نرخ ارز در رژیم بالای شاخص بی­ ثباتی مالی تاثیر متفاوتی نسبت به سایر دوره ­های زمانی دارد. نوسانات قیمت نفت  در دوره ­های زمانی میان­ مدت و بلندمدت و فارغ از رژیم بی­ ثباتی مالی تاثیر مثبت و معنادار دارد و این تاثیر در دوره ­زمانی بلتدمدت قوی­تر خواهد بود. همچنین نوسانات بازار سهام صرفا در کوتاه ­مدت و در شرایطی که شاخص بی ­ثباتی مالی در رژیم پایین باشد تاثیر منفی و معنادار دارد. این نتایج نشان می­دهد که نوسانات با توجه به دوره زمانی و همچنین سطح بی­ ثباتی مالی دارای تاثیر متفاوت می­باشند. بنابراین  مدیریت بازارهای ارز و سهام در کشور بایستی با توجه به سطح بی­ ثباتی مالی و همچنین بازه زمانی ایجاد نوسانات، صورت پذیرد.
واژه‌های کلیدی: نوسانات نرخ ارز، نوسانات قیمت نفت، نوسانات سهام، شاخص بی ثباتی مالی، الگوی چرخشی مارکف
متن کامل [PDF 730 kb]   (1265 دریافت)    
نوع مطالعه: پژوهشي | موضوع مقاله: تخصصي
ارسال پیام به نویسنده مسئول

ارسال نظر درباره این مقاله
نام کاربری یا پست الکترونیک شما:

CAPTCHA



XML   English Abstract   Print


Download citation:
BibTeX | RIS | EndNote | Medlars | ProCite | Reference Manager | RefWorks
Send citation to:

zarei P, Tehranchian A, Anonouri E, taghinejad omran V. The Impact of Financial Market Fluctuations on Financial Instability in the Iranian Economy: The Wavelet based Markov Switching Model. qjerp 2020; 28 (93) :203-232
URL: http://qjerp.ir/article-1-2596-fa.html

زارعی پگاه، طهرانچیان امیر منصور، ابونوری اسماعیل، تقی نژاد عمران وحید. تاثیر نوسانات بازارهای دارایی بر بی ثباتی مالی در اقتصاد ایران : رهیافت مارکوف سویچینگ موجک بنیان. فصلنامه پژوهش ها وسیاست های اقتصادی. 1399; 28 (93) :203-232

URL: http://qjerp.ir/article-1-2596-fa.html



بازنشر اطلاعات
Creative Commons License این مقاله تحت شرایط Creative Commons Attribution-NonCommercial 4.0 International License قابل بازنشر است.
دوره 28، شماره 93 - ( فصلنامه پژوهش ها و سیاست های اقتصادی 1399 ) برگشت به فهرست نسخه ها
فصلنامه پژوهشها و سیاستهای اقتصادی Journal of Economic Research and Policies
Persian site map - English site map - Created in 0.05 seconds with 44 queries by YEKTAWEB 4645